Crowdlending
Crowdfunding de préstamos
¿Qué es el Crowdlending?
El crowdlending, también conocido como crowdfunding de préstamos, es un modelo en el que múltiples inversores prestan dinero a empresas o particulares a cambio de una rentabilidad en forma de intereses. Este sistema se ha consolidado como una alternativa a la financiación bancaria tradicional, especialmente para pequeñas y medianas empresas que buscan procesos más ágiles y flexibles. En España el Crowdlending al consumo o dirigido a particulares, apenas se da.
Las plataformas de crowdlending actúan como intermediarias y se encargan de analizar el riesgo del solicitante, establecer las condiciones del préstamo y gestionar los pagos. Los inversores, por su parte, pueden diversificar su inversión participando en múltiples proyectos, lo que reduce el impacto de posibles impagos.
Este modelo ofrece una rentabilidad generalmente más estable que otras formas de inversión, con pagos periódicos que generan flujo de ingresos. No obstante, también implica riesgos, especialmente relacionados con la posibilidad de que el prestatario no pueda devolver el dinero. Por ello, es fundamental analizar cada oportunidad y diversificar adecuadamente.
FAQs sobre Crowdlending
¿Qué rentabilidad tiene el crowdlending?
Suele situarse entre el 3% y el 10%, dependiendo del riesgo.
¿Es seguro?
Tiene riesgos, aunque está regulado y gestionado por plataformas especializadas.
Como toda inversión vía Crowdfunding, los inversores pueden ganar mucho dinero, y dependiendo de la operación y su riesgo, también pueden perderlo. El ratio de morosidad en España es muy reducido, puesto que el sector es cada vez más profesional y las plataformas buscan proyectos con garantías de devolver lo prestado, pero el riesgo esta ahí.
¿Las plataformas que operan dentro del Crowdlending están reguladas?
Si, para operar en España y Europa en ésta modalidad, deben tener la autorización de la Comisión Nacional del Mercado de Valores y el Banco de España, o sus equivalentes en otros países. Sin esa autorización, que ofrece muchas garantías en frentes como el lavado de dinero, trazabilidad del dinero, protección de los inversores, etc. , no se puede operar.
¿Qué puede conseguir una persona emprendedora con una campaña de Crowdfunding de recompensas?
Lo primero indicar que, en general, el coste de lanzar una campaña es 0€, por tanto, si la campaña no va bien, la persona emprendedora no habrá perdido nada de dinero.
Pero una campaña de Crowdfunding para un proyecto emprendedor, es una gran oportunidad para:
- Conseguir financiación vía ventas, de algo que no existe, pero que queremos que exista.
- Conseguir validar la idea de negocio, el modelo de negocio, el producto, su formato, saber si cubrimos realmente dolores y necesidades de los clientes y si éstos están dispuestos a pagar, o no…
- Generar una comunidad alrededor del proyecto, aunque el proyecto o servicio todavía no exista.
- Facilitar que las personas usuarias o clientes puedan aportar su opinión, concretar sus necesidades, ofrecer retroalimentación para mejorar el proyecto.
- Conseguir personas que quieran colaborar en el proyecto, inicialmente de forma desinteresada pero luego pueden ser contratados.
- Hacer una campaña de marketing y comunicación de algo que no existe, pero que la comunidad decidirá si quiere que exista o no.
- Muchos otros elementos como conseguir futuros inversores, conseguir puntos de venta, distribuidores, etc.
¿Qué tipo de interés suelen pagar el prestatario al recibir el dinero del préstamo?
En general, se suelen ofrecer entre un 8% y un 16% de intereses para los inversores, por lo que es sumamente atractivo invertir vía Crowdlending.
¿Computa como deuda bancaria?
No, y ese es otro de los puntos a favor, en éste caso para empresas de todo tipo, ya que pueden tener prestamos asignados por parte de bancos, mientras que su deuda vinculada al Crowdlending, no computa como deuda bancaria.
¿Es solo para grandes empresas?
No, al contrario, normalmente las empresas que aprovechan el Crowdlending son pequeñas o medianas empresas, que ya tienen contratado con el banco circulante, incluso algún préstamo, y necesitan más financiación.
¿Cómo puede una empresa conseguir financiación rápida sin depender exclusivamente de la banca tradicional y sus exigencias?
Los bancos imponen condiciones cada vez más restrictivas: avales, garantías, plazos largos y comisiones elevadas que penalizan a empresas con necesidades urgentes de tesorería. El crowdlending permite acceder a financiación empresarial de inversores privados en plazos significativamente menores y con menos requisitos formales. Es la alternativa de financiación no bancaria más consolidada y regulada disponible hoy en España.
¿Qué opciones de financiación alternativa existen para empresas que no quieren ceder participaciones ni ampliar capital?
Ceder equity es una decisión irreversible que muchos socios y consejos de administración rechazan, con razón, como primera opción. El crowdlending proporciona la liquidez necesaria mediante préstamos de inversores privados sin diluir el capital ni alterar la estructura societaria. La empresa se financia, devuelve con intereses y mantiene el control absoluto de su negocio.
¿Cómo afecta contablemente y fiscalmente un préstamo obtenido a través de crowdlending frente a un crédito bancario convencional?
Contablemente, los préstamos de crowdlending se registran como deuda financiera con las mismas partidas que cualquier préstamo bancario, sin tratamiento diferenciado. Los intereses pagados son gasto deducible en el Impuesto sobre Sociedades, exactamente igual que en la financiación tradicional. El impacto fiscal es neutro o favorable, lo que lo convierte en una opción transparente para cualquier departamento financiero.
¿Puede una pyme o empresa mediana acceder a financiación privada de forma ágil para cubrir necesidades puntuales de tesorería o circulante?
Sí, y el crowdlending está específicamente diseñado para este perfil: empresas con actividad demostrable, necesidades concretas de liquidez y dificultades para cumplir los tiempos o requisitos bancarios. Las plataformas de crowdfunding de préstamos analizan la solvencia empresarial con criterios más flexibles y emiten resoluciones en días, no en semanas. Universo Crowdfunding asesora a empresas en la selección de la plataforma de crowdlending más adecuada para cada operación.
¿Qué riesgos financieros y legales debe evaluar un responsable financiero antes de recurrir al crowdlending como fuente de financiación?
El crowdlending en España opera bajo la supervisión de la CNMV y el Banco de España, lo que garantiza un marco regulatorio sólido para prestatarios e inversores. Los principales riesgos a evaluar son el tipo de interés aplicado, el calendario de amortización y el impacto sobre la ratio de endeudamiento en los estados financieros. Una valoración profesional previa permite determinar si el crowdlending es la herramienta óptima o si debe combinarse con otras fuentes de financiación alternativa.